Joan Tubau: Gasta de forma agresiva con lo que te gusta mucho y recorta en todo el resto

BarcelonaQuiere explicar la economía con vaqueros y la foto del móvil no engaña: informal, en un viaje a Marruecos hace diez años. No lleva nunca corbata ni tampoco tiene LinkedIn. Estudió economía porque escuchaba a Fabià Estapé en TV3 y ahora utiliza la economía para explicar las decisiones del día a día. Es profesor asociado en la UPF y la UVic-UCC, fundador de la plataforma Kapital (que tiene 23.000 suscriptores en Substack y 30.000 oyentes en Spotify) y autor de Fuck you money (Península).

¿Pides la cuenta corriente en la primera cita?

— No lo he hecho, pero sí que me gusta hablar de dinero. Las parejas funcionan si están en la misma página desde el punto de vista financiero. Puedo conocer a alguien viendo cómo gasta y ahorra.

¿Qué ves ahí?

— Si prioriza disfrutar el presente, construir alguna cosa a largo plazo, si el dinero es importante para él o ella. Me sería difícil ser amigo de alguien con quien no estoy de acuerdo en cómo gasta o que no invita.

¿En qué se debe gastar el dinero?

— El error que cometemos es gastar un poco en todo. El mejor consejo es gastar de forma agresiva, sin sentirte culpable, con aquello que realmente te gusta, pero después recortar en todo lo demás. Porque los recursos siempre son escasos, sean dinero o tiempo.

¿Ganar dinero depende de mí? ¿O de mis condiciones?

— Ambas cosas. Vivimos en un entorno consumista que nos empuja a gastar, y tú puedes caer en ello o ignorarlo. Como animales sociales, muchas veces gastamos más de la cuenta. Después tenemos el contexto económico: los costes han subido mucho, la inflación no está nada controlada, puede haber salarios bajos, un precio de la vivienda disparado, etcétera, y eso hace que el dinero que nos queda a final de mes sea escaso. Eso lo complica todo, pero tienes que afrontarlo y pensar cómo puedes ganar más capital para poder ahorrar, aunque sea para dejarlo a la siguiente generación. Así han crecido los países.

Ahorrar era el mantra de los padres.

— Y es un buen mantra. El ahorro de hoy significa que me estoy guardando opciones para el día de mañana.

¿Si quiero ganar más dinero, qué debo hacer? Ayúdame. ¿Qué estoy haciendo mal?

— Una, el dinero que tengas ahorrado lo tienes que invertir; es obligatorio en un contexto en el que hay inflación. Porque si solo ahorras, la entrada para un piso se aleja cada día, porque el ahorro crece un 2% pero el piso un 5 o un 7%. La manera sensata de invertir en bolsa, si crees que la economía irá mejor, es ir a buscar una cartera diversificada e indexada, que te tiene que costar como máximo un 0,5% anual. Y dos, el dinero se tiene que gastar. Yo invertiría en capital humano, porque es lo que hará que mañana ganes más dinero. Quien tiene más capital humano es quien tiene el salario más alto.

¿Qué es el capital humano?

— Tres cosas. Una, los conocimientos que tienes, que deben ser específicos y, por tanto, difíciles de adquirir, porque si los puedo sacar de ChatGPT no valen para nada. Dos, tu reputación en el mercado, que es cómo eres percibida. Y tres, las personas que conoces, tu agenda. Un carpintero sabe hacer una cosa específica, que es útil y hoy poca gente sabe hacer, y por tanto tiene capacidad de negociar precios. Un abogado o un economista son más sustituibles.

¿Y si no confío en que la economía vaya mejor, qué hago?

— Compra oro y espera a que suba. Los activos refugio se comportan de forma descorrelacionada de la bolsa. Yo soy optimista a largo plazo pero veo que los próximos años el mundo será muy inestable. A mí me gusta tener oro en la cartera.

He leído en tu Substack que cuando nació tu hijo le compraste de regalo una moneda de oro.

— Le quiero explicar que el dinero te puede dar mucha felicidad cuando te lo gastas pero también puede ser útil cuando lo tienes en un activo que no pierde con la inflación, porque te permite decidir qué quieres hacer el día de mañana.

¿Esto es el fuck you money?

— Es la idea de que el dinero también es útil en negativo, cuando te lo guardas, porque te da la opción de decir no a una cosa con la que no estás de acuerdo, a romper si alguien no te trata bien, a marcharte si no estás contenta en un trabajo. Si mi hijo utiliza la moneda para superar alguna de estas situaciones, habrá cumplido su función. Pero querría pensar que, cuando se recupere, comprará otra moneda, porque puedes tomar decisiones más tranquilo si tienes un colchón de seguridad.

Dices que la clase media no quiere ser libre. Permíteme que lo discuta.

— El dinero compra la libertad para decidir qué haces con tus 24 horas. Tienes que ser muy rico internamente para darle un sentido al día cuando no tienes que ir a trabajar. Porque la sociedad te dice que la felicidad está en el consumo. Yo creo que está en tener el control de tu vida.

Hombre, una casa con piscina suena bien.

— Por supuesto, el dinero compra la felicidad, no seamos hipócritas, pero hasta cierto punto. Hay estudios que dicen que en los Estados Unidos a partir de los 70.000-80.000 dólares anuales, ganar un euro de más tiene un coste que debes valorar: quizás te han promocionado en el trabajo y eso es bueno, si te gusta, pero quizás el trabajo no te va ni te viene y te exige más horas, y no te permite ver tanto a tu familia.

¿Dónde está este umbral, en nuestra casa?

— Con la inflación se hace difícil de decir, pero sería entre 50.000 y 60.000 euros. Si pasas de ganar 25.000 a 50.000 euros, tu vida cambia de forma muy positiva, pero si pasas de 50.000 a 100.000, aunque el incremento sea mayor, tu vida cambiará menos. Y si pasas de 100.000 a 1 millón, lo mismo. Por eso te tienes que obsesionar en incrementar tus rentas en estos tramos iniciales, pero no tanto cuando cada euro adicional te compra menos bienestar y te roba más tiempo.

¿Cuál sería un buen porcentaje de ahorro?

— Depende de los ingresos. El tema es que, incluso cuando ganas poco, siempre hay margen para ahorrar. Ahora se financia todo. Pero que puedas pagarlo no significa que te lo puedas permitir. Mal síntoma cuando Amazon o MediaMarkt te financian una compra de 100 euros, porque el tipo de interés es del 20-30%, rozando la usura, y no lo esconden, la letra es clara. Es demencial dedicar un mes de tu trabajo a comprarte el iPhone.

¿Qué es lo último que te has comprado que consideres un lujo?

— Una lámpara de diseño de Miguel Milà. Es cara, si miramos la utilidad, pero es muy bonita, y pienso que la veré cada día. Me sorprende que exista el mercado del lujo, que un bolso valga 10.000 o 20.000 euros, porque es un juego perdedor: siempre habrá alguien que tendrá un barco más grande que el tuyo. Hay un momento en que la riqueza es absurda e incluso innecesaria. Me genera rechazo y pena la gente que necesita gastar para sentir que son alguien.